Estratégia de hedge de opções binárias.
Estratégias de negociação de opções de Oex.
CASA DE OPÇÃO PARA COMÉRCIO DE PROPAGAMENTO MENSAL Relatório 30 Saldo inicial: basicamente, a aposta é que a tendência está baixa, nas próximas duas semanas ou mais. Você precisa de mais movimentos do ponto índice para obter movimentos do dólar, para menos troco de TIEMPO. Postado por A Professional BEACH BUM se aposenta em Belize! Embora para um sistema de negociação PERDIDA LIVRE, ganhador de dinheiro, acho que vou ter que eliminar a tomada de qualquer negociação direcional de posição?
Houve muitas perdas. Funciona, mas os resultados não foram suficientemente consistentes. Uma perda direcional da posição de comércio pode acabar com a acumulação de meses de pequenos ganhos incrementais constantes da negociação de spread, pequenos como são.
É mais importante na minha mente, não para ter um comércio perdedor. Meu objetivo é, na medida do possível, um sistema de negociação LIVRE DE PERDAS. Eu percebo que essas estratégias não são totalmente possíveis, mas o mais próximo possível, é o objetivo. Por esta razão, estou me concentrando em Credit Credit Spreads, IRON Condors e IRON Butterflys. Eu nem mesmo comecei a tentar, ou estude Butterflys ainda.
Estes três sistemas são sistemas de estratégia CREDIT SPREAD. NEGOCIOS ABERTO 26 de abril. Eu tentei colocar um pedido de Oex, em. Não sei por quê? Os 5 centavos são muito pouco. Quando a carne está na negociação da posição de tendência, no primeiro terço da tendência ANTES da volatilidade cair e já não é prático. Existem apenas 6 a 8 tendências por ano, portanto, não há muitos negócios de alta qualidade de outra forma, que garantam mais ou menos a vitória.
Essa é a teoria de qualquer maneira. Vamos ver como funciona na prática. Então, parece que em um mês, eu gostaria de fazer até 8 Credit Credit Spreads. Se eu conseguir um provedor local de internet mais rápido. Em opção, continuará a prática e o processo de aprendizagem usando a conta de dinheiro engraçado do ThinkorSwim por mais 6 semanas ou mais. Quarta-feira, Strategies 21, Report 28 Diferença entre CONDORS e CONDORS DE FERRO. Algo que eu não sabia? O CONDOR se espalhou pelos canais superior e inferior somente em CALLS, ou em PUTS.
Considerando que o IRON CONDOR SPREAD é o jogo de; fora do dinheiro, no fundo de um canal, como em PUTS para um movimento BULL, ou como em CALLS out-the-money, em um movimento BEAR no topo de um canal. Em outras palavras, o VERTICAL BULL PUT Spread está na parte inferior do canal e o VERTICAL BEAR CALL SPREAD está no topo do canal. Desde então, sempre negociando, não fiz essa realização.
Eu não tinha percebido essa diferença. Na verdade, eu nem tinha considerado o CONDOR como algo separado, muito menos um CANAL DE TIPO DE PROPAGAÇÃO DE DEBIT. Então, um amador aprende! Adivinha o que eu quero são FERRO CONDORS que são spreads de crédito e lembrar-se-ás no futuro. Talvez em um futuro não muito distante eu estudarei o IRON BUTTERFLY? Parece que o IRON CONDOR e a IRON BUTTERFLY parecem as melhores estratégias de propagação? Estas são estratégias de crédito. AS NUÁRIOS DOS DISTRIBUIÇÕES DE CRÉDITO VERTICAIS relatam O NÚCLEO DE CRÉDITO SPREAD VERTICALS Relatório 27 Opção estudando o spread de crédito vertical, existem algumas coisas enganosas lá fora.
O oex leva ONE TRADE em que o mercado varre o seu CREDIT SPREAD até a máxima destruição, para eliminar a pequena acumulação de lucros que você ganhou durante todo o ano. Numa quantidade de Opção SPREAD TRADERS foi eliminada. Eles, claro, eram piramidais. Eles tiveram que voltar de volta do fundo do rock. Eu tentei isso na prática. Isso funciona, mas o CREDIT SPREAD é um ganhador baixo no melhor dos times, contra o dinheiro que você tem em margem em risco.
Por outro lado, experimentei comércio de papel e negociação de contas virtuais e existem algumas regras que você pode aplicar. Um mercado de touro passa a negociar mais devagar do que um mercado de BEAR down. Se você for ameaçado, é provável que uma queda rápida de DOWNWARD BEAR Trading acabe com você. Você não terá tempo para fazer a ordem, ou executá-la, particularmente em expirações de negociação semanal de curto prazo. Talvez em expirações mensais mais longas? Principalmente o problema é GREED e a tendência de manter lucros piramidais.
Você deveria tirar dinheiro da mesa, ou sair da conta regularmente. Em um MERCADO BULL, você pode começar a inserir seu pedido, cerca de 2 pontos OEX antes que seu lado VENDIDO seja tocado pela ação do mercado. Em um mergulho BEAR MARKET, você deve fechar seu SPREAD, pelo menos, a 6 pontos de distância do seu lado VENDIDO sendo tocado.
É melhor acabar com nada, ou um menor, mais dois dólares do que perder tudo? Canais estreitos e semanários são mais perigosos. Você não tem tempo suficiente! Uma expiração de sexta-feira que coincide com notícias podem cair para fora de você e, em tais operações de curto prazo, varrerão sua aposta tão rápido, todos os lucros do ano desaparecerão.
Eles custam um pouco mais em comissões, mas os dados, detalhes e complexidade do seu software são excelentes. Também os critérios decisivos foram que eu estava passando por eliminar qualquer IDEIA DE PERDA DE COMÉRCIO. Isso está reduzindo estratégias através de tentativa e erro, para Option TRADING.
Uma das idéias de negociação mais bem sucedidas foi o SPREAD VERTICAL e, como este é um comércio não direcional, dentro de parâmetros, canais ou parênteses, funciona bastante bem. Aprendi um pouco, e não tenho a certeza de ter descoberto todas as nuances ainda. OPTION HOUSE não oferece. No momento em que aprendi, eu simplesmente desisti, não querendo lutar mais com isso. Não entendi a sua figura.
Eles estão sobrecarregados com comerciantes de caixa, e não têm tempo, para lidar com os estudantes de troca de papel. Então, tentando descobrir a complexidade de seu software - o pacote baseado na web está sendo negociado e lento para mim. Foi por volta de duas semanas agora. Pegando truques enquanto eu acompanho, mas um processo lento. Ainda assim, eles estão me dando as informações comerciais que eu preciso para tomar uma decisão sobre quando entrar em CASH TRADING com minhas economias de vida.
Parece que há cerca de 6 a 8 semanas de distância, se eu continuar com sucesso? Ainda há muito para aprender para mim. Eu decidi deixar todos os negócios direcionais LONGE, ou solteiros e concentrar-me no SPREAD TRADING não-direcional. Na verdade, na verdade, só aprendi aproximadamente um método até agora, o SPTRA VERTICAL, ou pelo menos metade desse método.
Eles também têm VERTICAL DE DEBIT, VERTICAL DE CRÉDITO, SINGLES, BACK RATIO, CALENDÁRIO, DIAGONAL, STRADDLE, STRANGLE, BUTTERFLY, CONDOR, CONDOR DE FERRO, ROLO VERTICAL. Agora estou tendo problemas para EXITING, ou ENCERRANDO o SPREAD VERTICAL em sua plataforma baseada na web, mas fechou com sucesso um único PUT único ontem, entrando no comércio oposto. Então, acho que será mais ou menos o mesmo para SPREADS? Sexta-feira, 16 de abril, Resultados do comércio de spreads, 12 a 16 de abril, Relatório Relatório 25, final da semana de vencimento mensal de 16 de abril.
O MERCADO DE URSOS ou MUDANÇA DE TENDÊNCIA ocorreu. Fez cinco comerciais verticais e um comércio de canais Iron Condor. Todos estavam ganhando negócios! Eu fiz uma vertical com a corretora thinkorswim e isso foi mais para testar a capacidade de CLOSE out a Spread Trade. Eles ficaram sobrecarregados e incapazes de me aconselhar, e eu não consegui descobrir, então os fiz fechar o comércio espalhado cedo para mim. Na verdade, fechamos 3 pontos de índice e recebemos. A TREND mudou na sexta-feira e iremos para uma estratégia diferente.
Provavelmente LONG PUTS e uma mudança para VIRTUAL BROKERAGE TRADING à medida que ganhamos mais confiança em nossa tomada de decisões. OPÇÃO HOUSE - Opção Saldo da casa: negociação de papel no Quickie Trading: eles perdem com muita frequência.
Não descobrimos como fechar negociações na corretora Sinkorswim ainda e essa será a lição para a próxima semana. Na negociação normal, eu não teria o capital começando assim, ter a margem de reserva, para colocar tantos negócios ao mesmo tempo.
Então, o resultado está distorcido. Por causa da grande conta Sinkorswim, consegui colocar a opção IRON com 20 contratos, e os resultados refletiram que ganhos melhorados. Tenho sentimentos mistos sobre CONADIORES DE FERRO. Um tipo de coisa a fazer, se a oportunidade surgir, mas, de outra forma, esqueça, é o meu sentimento. Spreads de débito ainda não começaram a estudá-los. Também estou interessado em estudar spreads de proporções, diagonais e horizontals, e borboletas em algum momento.
Tenho muito no meu prato agora, tentando aprender e absorver essas coisas acima. Estou inclinando-me a concentrar-me em um fluxo de renda estável menos rentável e menor, a partir de Spreads verticais. As estratégias sabem mais depois de executar este BEAR MARKET apenas começaram a usar uma mistura de spreads verticais e PUTS longos.
A tendência de negociação mais longa 6 ou 8 por ano ainda não começou zero zero. Quinta-feira, 15 de abril, Relatório 24 AGUDANDO A ÁRVORE DE DINHEIRO! AGITANDO A ÁRVORE DE DINHEIRO - COMÉRCIO DE DIA! O céu é azul, nuvens brancas inchadas e a atmosfera é clara depois de um banho de manhã de curta duração.
Você pode ver as sombras da nuvem se movendo através do verde dos montes de Yalbac, a cerca de 8 milhas de distância do Vale do Rio Belize. Imagem muito bonita aos olhos. Volta a intrigar o que os grandes estão fazendo no Spread Trading?
Espero conseguir até 20 contratos em algum momento deste ano, se não estratégias muito distantes. Atualmente estou negociando meus testes de início, estou comprando Spreads que correm entre. Um spread é onde você vende alguns contratos e compra alguns contratos a um preço diferente. Há pessoas na corretora que estão negociando ou contratando por vez.
Eu sou novo nisso e tentando descobrir as relações do que acontece, nos cenários WHAT IF. Eu olho estratégias da máquina de cotação e estou me perguntando o que oex está fazendo? Existem dois tipos de mercados, estilo europeu, que você deve manter até a expiração e estilo americano, que você pode fechar a qualquer momento. Do que eu posso imaginar de assistir o lance - pergunte o quadro de cotações, os grandes são pelo menos alguns deles negociando.
O que significa que se o mercado mover um ponto em qualquer direção, o spread pode aumentar. Existem opções em um contrato, então, se você estiver negociando contratos e você consegue optar por um spread em dizer.
Estou pensando com as pontas dos dedos aqui! Será que vai verificar as taxas e ver como isso funciona? Não encontrei nada na literatura sobre o spread comercial na internet que explica essa estratégia de curto prazo. Então, talvez haja algo de errado com o meu pensamento?
Em 5 contratos que não valem a pena, penso. Vamos ver 20 contratos. Portanto, 20 contratos são viáveis. Tenho que pensar um pouco sobre isso. Quanto maior a aposta, é claro, mais o lucro! Quarta-feira, 14 de abril, Relatório 23 Figurando a margem de spread vertical. A experiência de aprendizagem continua! Eu estava desconcertando o que os requisitos de margem são para os spreads de crédito.
Fiquei realmente confuso sobre isso. Pete Stolcer, um famoso guru de opções com vários sites na negociação comercial, ocasionalmente verifico por referência e ensino, um de seus sites.
Você pode ficar um pouco exigente aqui e subtrair o CRÉDITO que você recebe de vender o TIME DECAY, o que não diminui muito. Grande perda potencial, versus lucro. No entanto, é compensado pelo fator de segurança, se você achar certo. A única ameaça real que posso ver, é se o mercado faz um repentino BEAR PLUNGE muito rapidamente em um dia e não consigo fechar o meu spread rápido o suficiente, para atrapalhar a minha aposta.
Ainda não aprendi a fechar. Essa experiência oex eventualmente eu suponho? É por isso que fazemos o comércio de papel virtual primeiro. Essa é a nova lição para esta semana até agora! Porque apenas um lado pode ser atingido, se a ação do preço for suficientemente volátil, ou você colocá-lo muito perto do movimento.
Foi-me dito que isso geralmente limpa as negociações das estratégias dos canais. O objetivo é engolir um conjunto extra de comissões e fechar ANTES de ser atingido, caso o preço vá contra você. Dessa forma, se você tivesse recolhido bastante DECORAÇÃO DE TEMPO já, você pode até se equilibrar, ou talvez pegue um pouco de dinheiro em casa com você.
As perdas aumentam se você for atingido, multiplicado pela quantidade de contratos que você possui. Outros dizem que você pode fazer um ROLL OVER, o que significa implementar OUTRO spread vertical, outro ataque mais distante. Não enfrentou essas decisões ou problemas! Terça-feira, 13 de abril, TAMBÉM QUE VOCE PODE OBTER OPÇÕES DE NEGOCIAÇÃO RÁPIDAS ou STOCKS?
ASSIM QUE VOCÊ FIGURA QUE PODE OBTER OPÇÕES RICADAS RÁPIDAS - TRADING, OU STOCKS? Publicado por Pete Stolcers em 6 de janeiro Opção Comércio Pergunta Minha pergunta é simples, mas melhor explicada dizendo o que eu quero fazer.
Compre, segure por 1 a 7 horas, venda e banco. Aqui está o meu pensamento: Então, tudo o que preciso é saber é quais ações se moverão hoje, pelo menos. É verdade que a maioria dos estoques se movem todos os dias!
Tudo o que eu teria que fazer é fazer um meio ponto em uma bolsa de ações por dia para que tudo funcione. Se eu compuser isso. Se um comerciante de toda a vida faz isso uma vez em sua carreira, é uma grande conquista. Se esses retornos fossem facilmente alcançáveis, uma em cada cinco pessoas que você conhecesse seria um comerciante de ficar em casa.
Minha história fez a capa do Active Trader Magazine - September Now, deixe-me abordar algumas partes de sua pergunta. Pode uma pessoa trocar e sair de posições, escalar o mercado e fazer lucros - sim. Devido à natureza a curto prazo do comércio, o deslizamento e as comissões levam uma grande quantidade de lucros. Isso significa que as opções estão fora de questão. Os feeds de dados ao vivo, o mapa e os recursos avançados de entrada de pedidos são obrigatórios.
Este tipo de negociação é um grind e é uma experiência muito emocional. Isso pode demorar anos apenas para obter lucratividade. Na questão estratégias abordadas a questão de ser capaz de prever a direção de um oex. Espere passar meses lendo sobre análise técnica e gerenciamento de dinheiro.
Então espere passar pelo menos dois anos encontrando uma vantagem e desenvolvendo uma abordagem. Quando isso termina, as carreiras de muitos scalpers até a próxima grande tendência. Eu acredito que a melhor maneira de negociar é formar uma opinião e gastar seu tempo em pesquisas e análises, em vez de reagir a todos os carrapatos e disparar na tela.
Se você pensa sobre os comerciantes mais ricos do mundo George Soros e Warren Buffet, eles não fizeram o couro cabeludo nos mercados. Eles fizeram extensas pesquisas macro e assumiram posições de longo prazo.
Se você formar uma opinião e assumir uma posição direcional durante pelo menos uma semana, seus retornos e riscos aumentam drasticamente. Há muitas outras pessoas que venderão um sonho de riquezas. Tenho uma abordagem sistemática que me levou anos para se desenvolver e há muitos anos quando excedi minhas expectativas.
Os comerciantes de dias e os comerciantes de opções que estiveram ao redor do bloco reconhecem a qualidade da minha pesquisa e confiam nela para negociar idéias. Como usei sua pergunta, você pode tentar um relatório de pesquisa do OneOption gratuitamente por um mês. Este é o negócio mais fácil de começar e o mais difícil de crescer. Qualquer um com uma carteira de negociação puxa uma cadeira. Sexta-feira, 9 de abril, relatório 21, encerramento da contabilidade semestral de 9 de abril. Foto de Grandpa Ray, operador de OEX Option, com oex Silvia à esquerda e filha Diane à direita.
A CONTA VIRTUAL com o corretor deve evoluir para uma medicação dos outros três tipos de negociação, dependendo dos resultados e do processo de aprendizagem, quando implementá-los em diferentes condições de mercado.
OPÇÃO CASA - sem negociação - permanece no balanço de: só foi capaz de perna em um lado e não conseguiu completar um CANAL CONDOR. Eu estava tentando confirmar os CANAIS para um CONDOR, também os parâmetros de segurança, contra o spread permitido para dar um retorno decente. Um cara na internet estava dizendo; Ele comprou em uma quinta-feira para expirar na sexta-feira, usando WEEKLIES. Eu tentei isso e não funcionou dentro dos meus parâmetros de segurança e o retorno decente esperado.
Fato de estratégias, não foi possível, exceto em mais perto - parâmetros de risco mais elevados. Minha entrada acidental com base na volatilidade pareceu boa. Iniciá-lo na próxima semana, em ambas as opções de um CONDOR e ver o que acontece? Para detalhes do comércio passado, role para o Relatório 12 da ação comercial. É uma boa maneira de perder dinheiro. O efeito sobre sua própria análise geralmente é ruim. Eu acho que um comerciante tem que ficar em seus próprios dois pés.
Uma espécie de GIVE A MAN A FISH e você o alimenta para uma idéia de refeição. MAS ENSINAR UM HOMEM PARA PEIXE e você o alimenta por toda a vida. Dito isto; Ao pesquisar experiências e referências a diferentes estratégias de negociação de opções, eu encontrei um site interessante o dia das estratégias denominado LIVE OPTIONS TRADING EVENT, de Peter Stolcer, que era bastante bom.
Isso refletiu mais ou menos as minhas próprias conclusões, então acho que é por isso que senti que estava tudo bem? Por vencimento na sexta-feira, liquidação no sábado. Provavelmente usarei a OPTION HOUSE para o resto, na compra direta, ou em SPORTS VERTICAIS.
Perdi dinheiro na semana passada no meu comércio de quickie, então a Option não tem muito agora. O volume é tão baixo. Enfim, trabalhando nisso e estudando.
Principalmente, estou interessado em ver o que acontece em um MERCADO DE BEAR rápido e se eu pudesse sair do lado perdedor do BULL Oex CONDOR na realidade, sem perda muito grande, durante um mergulho rápido. Esse parece ser o único perigo para a negociação de spread de crédito? O desvio para perdas é muito ruim. O seguimento da tendência e os SPREADS de CRÉDITO parecem ser as melhores escolhas até agora tentadas.
O QUICKIE TRADES não parece estar trabalhando? Quanto mais tempo, poucas tendências de 6 ou 8 seguem trades são bastante resolvidas e funcionam. Então estou muito satisfeito com esse aspecto. Agora, durante o resto deste ano, para ver se eu faço tudo bem? As tendências tendem a seguir o gráfico de barras mensal em cada período de dois meses. Acho que o QUICKIE com qualquer confiabilidade só funcionará em um BEAR PLUNGE. Então, minha filosofia comercial está sendo cristalizada e resolvida.
Indo estudar DEPARTAMENTO DE DEBIT depois de ter negociado com estes SPREADS de CRÉDITO. Obteve-me uma folha de trabalho de 4 páginas sobre CREDIT SPREAD TRADING, faça e não faça. Cultuado de todos os fóruns de bate-papo na web. Configure algumas regras a seguir. Os segredos e TRICKS que se pode encontrar se alguém ler o suficiente e tentar algumas coisas você mesmo.
Cerca de 20 anos atrás, eu li sobre livros de opções sobre SPREAD TRADING por um comerciante antigo na biblioteca da Universidade Internacional da Flórida. Foi uma leitura realmente emocionante, quando ele foi explodido em cada comércio, enquanto ele fazia malabarismos com as condições do mercado. No momento, pensei que queria fazer isso. As fontes sobre os dados do mercado são muito mais hoje e torna-se mais fácil entender o que ele estava fazendo naquela época. Há muito mais informações sobre como essas coisas funcionam na vida real agora através da internet.
Naquela época, achei isso mistificador e perdi algum dinheiro tentando por meio de um corretor de desconto. Não tive sentido para mim, esse modus operandi. Domingo, 4 de abril, THE STEEP LEARNING CURVE PARA SPREAD TRADING - relata THE STEEP LEVNING CURVE PARA SPREAD TRADING! Percorreu a web para aprender sobre experiências de propagação de crédito. Eu tenho escolhido cérebros e experiências reais, para fazer uma lista de DO's e DON'TS, para o meu spread de crédito e, em particular, CHANNEL condors CRREIT SPREADS, no que diz respeito ao meu comércio OEX INDEX.
Devo sempre ser bom o suficiente para isso, para ganhar dinheiro, tentaria alguns outros índices. Todos eles correm em paralelo, mais ou menos, de qualquer maneira, percebo. Os navios flutuam no porto com a maré! Espero que eu tenha todas as minhas regras no lugar? O único grande perigo real parece ser um mergulho súbito de um MERCADO DE URSOS de um dia? Comprar de volta o SOLD PUTS seria minha estratégia para reagir a isso; preferivelmente ANTES de acertar o meu lado VENDIDO do CANAL.
Começar esta semana no início de abril será tentar minhas idéias com o CREDIT SPREADS usando THINK OR SWIM. Acabei de entrar em seu site esta manhã e registrado. Um pouco de uma curva de aprendizado novamente, para colocar uma propagação e coisas para passar. Eu queria negociar WEEKLIES no OEX e não sei eventualmente se outros índices tiverem um semanário?
Infelizmente, OPTION HOUSE não tem OEE WEEKLIES. Vamos ver como isso acontece com THINK ou SWIM? Tenha que rir, quando alguém comentou que você pode aprender CREDIT SPREAD trading e IRON CONDORS em algumas horas. Levei duas semanas para descobrir, e procurei os problemas e os truques para lidar com esses problemas. Eu noto que muitos vendedores estão anunciando para DINHEIRO, truques especiais.
Não vá naquele caminho sozinho. Não precisa de uma opção CAIXA, gostaria de estar no comando do meu próprio destino. Dessa forma, ninguém é o culpado do que eu. Quem disse isso, comentou; "isso foi enganador". O que eu já percebi, sendo um velho peido, com experiência suficiente em charlatões e lançamentos de sabão suave. De qualquer forma, apenas um comentário de corrida, principalmente para mim. Para me lembrar quando olho para trás em tudo isso, para ver se eu estava certo ou errado nas minhas opiniões? Algo que estou tentando descobrir?
Existe realmente alguma capacidade, ou alguém realmente negocia 50 contratos, por lado em OEX WEEKLIES em IRON CONDORS? Trading Eu sou um amador, não testado com dinheiro real, então o que eu sei? Enquanto isso, penso que é preciso retirar periodicamente algum dinheiro da mesa como solução.
Quinta-feira, 1º de abril, relatório 18 na negociação final de março, experiências OEX. Tendência mais longa de negociação 6 ou 8 por ano ainda não começou zero zero Para detalhes, desça até o Relatório 12 da ação comercial. Posts mais recentes Posts mais antigos Home. Relatório 28 Diferença entre CONDORS e IRON C AS NUÁRIOS DOS DISTRIBUIÇÕES DE CRÉDITO VERTICAIS relatório Resultados do comércio de spreads, 12 a 16 de abril, Relatório 24 AGUDANDO A ÁRVORE DE DINHEIRO! Relatório 23 Figurando a margem de propagação vertical. ASSIM QUE VOCE FIGURA QUE PODE OBTER RICO RÁPIDO TRADING OPTIO Relatório 21, finais de 9 de abril contabilidade semanal.
4 pensamentos sobre & ldquo; Oex option trading strategies & rdquo;
Outros assentamentos seguiram depois que Francisco Pizarro conquistou o Império Inca do Peru em 1532 e, de fato, um estabelecimento temporário foi estabelecido no local de Buenos Aires em 1536.
23 de julho de 2013 Coast To Coast transmissão com Jim Sanders que investigou TWA 800.
Se ela não quisesse, ainda era um ato imoral porque ela estava tentando viver sua fantasia romântica causando dor a quem realmente se preocupava com ela.
A Comissão de Planejamento também emite diretrizes para os estados para planejamento de perspectiva, monitoramento e avaliação de planos existentes, formulação de planos, regionais ou distritais.
O risco de exercícios iniciais.
A venda de opções OEX vem com Risco Extra.
O proprietário de uma opção de estilo americano tem o direito de exercer sua opção a qualquer momento - antes de expirar. O proprietário de um exercício pode exercer-se apenas quando a expiração chega.
Isso representa um bônus para os vendedores de opções europeias, porque ele / ela nunca precisa se preocupar em receber um aviso de exercícios antecipados.
Ao negociar opções de equidade, receber um aviso não é grande coisa (a menos que resulte em uma chamada de margem).
No entanto, o exercício antecipado representa um risco significativo ao lidar com opções de índice de estilo americano e liquidadas. Felizmente, existe apenas uma dessas besta: Opções no índice S & amp; P 100 (símbolo: OEX).
Esclarecimento: este aviso aplica-se apenas às opções OEX.
Suponha que você vende dois OEX Dec 850 coloca (nua) e que seu tempo é infeliz. O mercado declina por vários dias e cai especialmente difícil uma tarde. OEX fecha às 835, o baixo preço do dia. Ignoremos por que você ainda pode manter essa posição (gerenciamento de risco prudente sugere que esta posição deveria ter sido fechada ou ajustada bem antes de se encontrar nesta situação).
Imediatamente após o fechamento, a AAPL (ou IBM ou GOOG) anuncia ganhos espetaculares e comércio de futuros SPX muito maior. Tradução: O mercado provavelmente abrirá muito mais na abertura amanhã de manhã.
Essa deve ser uma notícia maravilhosa para sua posição, porque a manifestação antecipada significa que você recuperará parte da perda atual.
Com o OEX em 835, o Dec 850 coloca tem 15 pontos de valor intrínseco e vale pelo menos US $ 15. Quando você olha a cotação do mercado atual às 4:05 da tarde, depois que as notícias de alta divulgação foram anunciadas (essas opções operam até as 16:15) você se surpreende ao ver que as opções com valor intrínseco de US $ 15 são oferecidas bem abaixo de US $ 15 .
O mercado de lances / pedidos é muito amplo: $ 10.25 lance // $ 15.00 pergunte.
Isso parece ser impossível. Parece desafiar lógica. Mas, não para o operador OEX experiente. A pessoa que possui suas put vê o preço de lance muito baixo. Ele / ela ouviu as notícias muito otimistas e sabe que será impossível vender as opções próximas de US $ 15 agora (oferta de US $ 10,25) ou amanhã. Então, o que esse comerciante faz?
O comerciante exerce os puts, vendendo-os ao valor intrínseco atual, ou US $ 15 (US $ 1.500 por opção).
Como isso afeta você, o vendedor da opção?
Na manhã seguinte, antes do início do mercado, duas coisas acontecem:
Futuros indicam que a Média Industrial Dow Jones abrirá 200 pontos mais alto. Você é notificado de que lhe foram atribuídos um aviso de exercício em duas peças OEX Dec 850. Essas opções são liquidadas, com base no preço OEX de fechamento de ontem. Assim, você foi obrigado a comprar essas opções, pagando US $ 1.500 cada.
Com certeza, os mercados abrem fortemente mais alto e o OEX Dec 850 coloca comércio em US $ 9,50, ou 5,50 pontos abaixo do valor intrínseco da noite passada. Mas para você, é muito tarde. Você foi forçado a sair da posição e pagou US $ 15 para cobrir sua posição curta.
Esta é uma situação muito real e acontece com os comerciantes OEX ingênuos.
Quando parece que o mercado está prestes a mudar de direção imediatamente por causa das notícias, é comum que os donos das opções de ITM possam exercer. Isso elimina o risco overnight e permite a venda de opções no valor intrínseco atual. NOTA: O preço de fechamento OEX foi determinado. As opções podem ser negociadas por mais 15 minutos, mas o preço de liquidação do dia já é conhecido por US $ 15,00.
Muitos comerciantes que são curtos essas opções de OEX profundas no dinheiro acham que lhes foi atribuído um aviso de exercício - com esse aviso chegando na manhã seguinte, antes do mercado abrir. NOTA: Alguns comerciantes escapam desse destino, porque sempre há donos de opções pouco sofisticados que não estavam cientes das notícias da noite passada. Também não saberiam o que fazer se estivessem cientes. Não dependa de ter sorte.
Pronto para começar a construir riqueza? Inscreva-se hoje para aprender a economizar para uma reforma antecipada, enfrentar sua dívida e aumentar seu patrimônio líquido.
É melhor evitar esta situação ao não ser curto qualquer opção OEX. Troque um dos outros índices, em vez disso, se você gosta de negociar posições espalhadas.
Se você perguntar: por que fazer exercício? Não deveria o proprietário da opção vender as opções? Claro, mas a questão é: quem vai comprá-los? As ofertas de colocação desapareceram assim que as notícias acertaram e as opções foram oferecidas muito abaixo do valor intrínseco. A única maneira de coletar $ 15 para a opção de download no decorrer de dezembro de 850 (neste exemplo) é o exercício.
Coloque a propagação.
Se você acha que a perda que acabamos de descrever é ruim, imagine o quanto pior é quando você possui muito, coloca como uma cobertura contra as peças curtas e não consegue exercer suas posições longas. Não só você recompra seus shorts no pior momento possível (por causa do aviso de atribuição), mas agora você tem perdas adicionais, porque você ainda possui as outras (agora nus) outras que fizeram parte do spread original. Quando o mercado abre para negociação, essas posições terão um preço bem abaixo do valor de encerramento da última noite.
Assim, você perdeu dinheiro em cada opção no spread. Quando possuímos posições protegidas, esse resultado é suposto ser impossível. Afinal, o hedge é posto em prática para reduzir as perdas. O hedge funciona como planejado - exceto quando você cobre um lado do spread (involuntariamente) e segure o outro.
Qualquer comerciante que vende opções como parte de uma estratégia deve evitar negociar OEX em favor de uma das opções de índice de estilo europeu. Este não é apenas um conselho. É obrigatório.
O saldo não fornece serviços fiscais, de investimento ou financeiros e conselhos. A informação está sendo apresentada sem consideração dos objetivos de investimento, tolerância ao risco ou circunstâncias financeiras de qualquer investidor específico e pode não ser adequado para todos os investidores. O desempenho passado não é indicativo de resultados futuros. Investir envolve risco, incluindo a possível perda de principal.
OEX Opções Breakout.
Daily Call / Put Recomendações.
Vamos ser realistas - a maioria dos operadores de opções perdem dinheiro. Alguma vez você sempre fez opções de negociação de dinheiro? Não queremos dizer por alguns dias ou algumas semanas. Você está registrando opções de negociação de lucros ao longo de meses e talvez anos? Esse é o verdadeiro indicador das opções de sucesso comercial.
Há muitas variáveis que fazem com que as pessoas percam opções de negociação de dinheiro. Provavelmente a causa número um de perder dinheiro enquanto as opções de negociação não estão sendo disciplinadas. As paradas de proteção são projetadas para parar o sangramento quando um comércio deu errado. O problema é que muitos comerciantes ignoram suas paradas e ao fazê-lo, eles se tornam jogadores simultaneamente em vez de investidores.
Se você está usando muitas "esperanças" em sua negociação e se você estiver inclinando-se para a tela do computador, verifique se o preço da sua opção vai para baixo, isso significa que você já perdeu o jogo. Por que não puxar o plugue e começar de novo? É assim que o protetor pára de fazer.
No lado oposto está a ganância. Se você estiver em uma opção e a posição alcançou seu objetivo predefinido e você está mais uma vez inclinando-se para a tela do computador torcendo enquanto o preço sobe, seus dias de sucesso estão numerados.
Realmente não há espaço para emoções, boas ou más, quando se trata de investir. Você deve pensar objetivamente em todos os momentos e remover o excesso de pelúcia. A principal razão pela qual as pessoas involuntariamente incorporam essas emoções em sua disciplina é porque estão sob capitalização (subfinanciadas). Se as borboletas estão batendo no estômago, então você assumiu muito risco.
O problema é que as pessoas são atraídas pela alavanca proporcionada pelas opções de negociação. Onde mais você pode tirar algumas centenas de dólares e potencialmente gerar retornos de dois dígitos em questão de minutos ou horas? Com potencial recompensa, sempre há risco. Las Vegas, ou outras cidades de jogo, é onde você deve apostar se o seu coração desejar. Mas sua conta de negociação on-line não é seu cassino pessoal e você não deve tratá-lo dessa maneira. Torne-se um comerciante de opções disciplinado e faça uma diferença real na negociação de suas opções.
Limite a frequência com que troca e interrompe a negociação. O excesso de negociação provavelmente está em primeiro lugar como a principal causa de falha na negociação de opções. Você realmente acredita que todas essas mentes brilhantes em Wall Street irão realmente abrir a janela de oportunidade várias vezes por dia? Não é assim que o dinheiro realmente é feito? Precisamos de oportunidades para desenvolver que realmente não deveria existir em primeiro lugar (mercado perfeito). Na maioria dos dias, o mercado não fornece "lacunas" para que possamos capitalizar. O mercado é projetado para ser um lugar para compradores e vendedores para o comércio e às vezes oportunidades excepcionais se desenvolvem por uma razão ou outra.
Nosso trabalho é detectar essas oportunidades e apresentá-las de maneira fácil de entender aos nossos membros pagantes. Como esses tipos de anormalidades no preço não ocorrem todos os dias, isso significa que não seremos capazes de trocar todos os dias e você deve aderir a esse mesmo tipo de disciplina. Os fabricantes de mercado atenderão com prazer ao seu estilo de negociação excessivo em troca de uma soma arrumada do saldo da sua conta. Agite os maus hábitos e deixe-nos mostrar-lhe como os comerciantes de centenas de dias são bem sucedidos nas negociações de opções.
Resultados da Estratégia.
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Planos de assinatura.
Análise de mercado Recomendação diária / Recomendações recomendadas Atualização de notícias pré-mercado Opções diárias Níveis básicos Orientação Seletiva (sem negociação) Instalações comerciais de alta probabilidade Nenhuma exposição durante a noite Dois parâmetros de saída Excelente experiência de suporte - Fundada em 1999.
Contratos negociados.
S & P 100 Index Options.
Categoria: Opções de índice.
Raiz subjacente: $ OEX. X.
Como funciona:
Todos os dias, publicamos as recomendações diárias de Call / Put para as opções OEX mensais na seção "Members Only" de nosso site.
Damos-lhe dois métodos de saída +2 e Fim de Dia. The objective of this system is to identify significantly bullish or bearish sessions and buy call or put options and hold those positions while the market trends throughout the day and then exit those positions at the close and have zero overnight exposure.
We've developed this system so that you're prepared in advance and always know when to expect an entry . In the past our members had to wait until a signal developed and then they were alerted after the fact. Today we give you an edge by providing the signals before the open so that you have the best opportunity to succeed.
Buy OEX April 640 Call Options on a.
Break Above OEX 638.75.
If Filled, place a stop at 636.75.
These are the exact parameters members receive prior to entering an OEX position . This signal alerts members to buy the April 640 Call options when the OEX index moves above 638.75. In the trading room we stream the real - time Call and Put option prices so you will be able to note the real-time price of those options when the OEX index triggers an entry signal.
There are two simple exit methods that can be used. Historically we've targeted a 2 point index move. This works well because we choose options close to a 50% delta which means a 2 point index move should get us roughly $1 in option profits and this should be around a 10% or higher profit.
The second method is to simply use no profit target and hold the position until the closing bell and then exit the position. The choice is entirely up to you. In some market conditions one method may work better than the other (choppy markets the 2 point objective will work better while in more volatile settings the no target objective may produce greater results). Some members may choose to employ a combination of the two.
Each day we also a " Pre-Market New Update " before the markets open.
We also our " Options Key Levels Guidance Report " 30-60 after markets open each day so you will know the Support/Resistance indicators for each days trades.
Totals stated in results are based on strategy models designed to track daily entry recommendations. Slippage and commissions are not included in calculations. The projections or other information generated by OEX Street regarding the likelihood of various investment outcomes are hypothetical in nature, do not reflect actual investment results, and are not guarantees of future results. Results may vary with each use and over time. Guidance provided is educational. Before investing in any exchange-traded fund, you should consider its investment objectives, risks, charges, and expenses.
About OEX Street.
OEX Street has published real-time trading strategies on the web since 1999 making us one of the pioneers in the industry. Though, we teach and preach conservative methods, fantastic leverage is possible with options.
Atualizações recentes.
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Informação de contato.
228 Buckingham Dr.
Denton, TX 76209.
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Opções de Negociação OEX: O Risco do Exercício Precoce.
Uma das estratégias mais populares entre os investidores individuais é coberta por escrito por chamada: o investidor compra 100 ações e vende uma opção de compra, concedendo a outra pessoa o direito de comprar essa ação a um preço específico, conhecido como o preço de exercício, por um período limitado Tempo. Muitas vezes, a opção expira sem valor e o investidor mantém seu estoque e a opção premium. (Se você precisar de uma atualização rápida nesta estratégia, consulte O Básico das Chamadas Cobertas.)
No entanto, às vezes, o proprietário da opção exerce a opção e o investidor recebe um aviso de exercício, obrigando-o a vender o estoque. Isso atinge o lucro máximo disponível ao escrever chamadas cobertas.
Infelizmente, muitos investidores temem ter o mesmo aviso de exercício. Porque eles são incertos, eles podem acreditar que alguém os traiu porque o estoque está negociando acima do preço de exercício.
Não existe uma explicação racional para esse medo. Na verdade, ser atribuído antecipadamente às vezes pode beneficiar os investidores de opções, exceto em um caso: opções OEX. Leia mais para saber mais sobre o exercício inicial e por que o OEX é a exceção da regra.
Se você trocar spreads (comprar uma opção e vender outra), então, ser atribuído um aviso de exercício não afetará negativamente sua posição geral. Você não perde nada.
Na verdade, assumindo que sua conta possui margem suficiente para transportar o cargo, receber uma notificação de cessão antes do vencimento pode se transformar em dinheiro livre na ocasião devido ao potencial de lucro adicional. Em outras palavras, se o estoque de repente cair abaixo do preço de ataque, cada centavo desse declínio abaixo da greve é um dinheiro extra em seu bolso - dinheiro que você não poderia ganhar se você estivesse curto em vez de estoque.
O acima é uma explicação bastante longa de porque ser atribuído um aviso de exercício nunca deve ser uma preocupação.
Mas, como mencionado acima, há uma exceção importante - e isso ocorre quando você vende opções OEX. Essas opções são opções de estilo americano, estabelecidas em dinheiro. Todas as outras opções de índice ativamente negociadas são de estilo europeu e não podem ser exercidas antes da expiração. (Para saber mais, leia Explorando opções europeias e investidores de opções americanas: você deveria ir em euros?)
Por que OEX é uma exceção? E o que é um grande problema sobre a atribuição de um aviso de exercício antes do vencimento chega de qualquer maneira? Nós não descobrimos que o investidor individual não deveria ter medo da tarefa inicial?
When using equity options, if you are assigned on a call, the option is canceled and, instead, you become short 100 shares of stock (or you lose 100 shares of stock that you own). Como tal, seu risco de queda permanece inalterado, mas o seu potencial lucro negativo é aumentado.
Tudo muda, no entanto, quando você é atribuído cedo e a opção é liquidada. Vejamos por que isso acontece:
Quando atribuído em uma opção OEX liquidada em dinheiro, você é obrigado a recomprar a opção no valor intrínseco da noite passada. (We'll take a look at how this works in the example below.) You don't learn that you have been assigned until the following morning, before the market opens for trading. Sua posição muda. Você não é mais curto a opção porque você foi forçado a comprá-lo - sem aviso prévio. Ao negociar opções de equivalência patrimonial, a opção de compra que você era curta é substituída por ações curtas. Após a atribuição, uma posição de colocação curta é substituída por estoque longo. Mas, quando atribuído em uma opção liquidada, a posição da opção é cancelada e não há substituição. Esta notificação de atribuição geralmente ocorre como uma surpresa para o novato da opção, que não só não entende por que alguém iria exercer a opção antes do vencimento, mas também provavelmente não sabe que o exercício inicial é possível.
Digamos que você decida tomar uma posição de alta e vender um spread de OEX (o que ganha dinheiro quando OEX permanecer acima do preço de exercício da opção vendida). Assuma o OEX é atualmente 560. (Para leitura de fundo em spreads, leia Estratégias de propagação de opções.) Compre 10 OEX Jun 530 puts Vender 10 OEX Jun 540 puts Coletar $ 250 para cada spread, ou US $ 2.500 no total.
Quando você vende um spread semelhante a este exemplo, você cobra um prêmio em dinheiro e esse dinheiro representa seu lucro máximo. Em circunstâncias normais, quando você ocupa essa posição, ambas as opções expiram sem valor e você ganha lucro de US $ 250, ou você sai do cargo vendendo as opções que possui e comprando as opções que você vendeu. Dependendo do custo de sair do cargo, você tem lucro ou prejuízo. Isso é direto.
Quanto você pode perder se o mercado não vai no seu caminho? Quando ambas as opções estão no dinheiro quando o prazo de validade chegar (OEX abaixo de 530 neste exemplo), você deve pagar US $ 1.000 para fechar o spread (a diferença entre os preços de exercício x 100). Você coletou US $ 250 antecipadamente, então sua perda é de US $ 750 por spread. Essa é a sua perda máxima para a posição - pelo menos em teoria.
O anúncio leva todos de surpresa. As ações pararam de negociar para o dia na NYSE, mas as negociações pós-horas estão ocorrendo e os preços das ações são maiores. Os futuros do índice de ações subiram, indicando que o mercado deverá abrir muito mais alto amanhã. The OEX calls increase in price as everyone wants to buy. Da mesma forma, as colocações são oferecidas a preços mais baixos. The bid/ask prices for the options change, but the OEX has an official closing price of $540. O preço do índice ignora a negociação pós-hora.
O OEX Jun 540 coloca (sua opção curta) foi de US $ 40 antes das novidades, mas agora a oferta caiu para US $ 28. Ninguém venderá essa opção a esse preço. Por quê? Qualquer pessoa que possua o put pode exercê-lo e receber o valor intrínseco da opção (preço de exercício menos o preço OEX), ou US $ 40. (Para mais informações, consulte Compreendendo o preço da opção.)
Quando você chegar em casa do trabalho e ouvir as notícias sobre as taxas de juros, você está exaltado. Que sorte para você! Se o rali continuar e OEX se move acima de 540, você ganhará um lucro desta posição.
Você abre seu computador com entusiasmo na manhã seguinte. Com certeza, os futuros DJIA são 250 pontos maiores. Mas, quando você olha sua conta corretora on-line, você percebe algo incomum. Your OEX position shows that you are long 10 Jun OEX 530 puts, but there is no position in the Jun 540 puts. Você não entende, e imediatamente ligue para o seu corretor.
O representante do serviço ao cliente diz-lhe que olha suas transações para ontem. Você sabe que não fez nenhum tipo de trades, mas lá está - bem na sua frente: você comprou 10 Jun OEX 540 coloca $ 40.
Você explica com atenção que deve haver algum erro porque você não fez o comércio. É quando o representante diz que você recebeu um aviso de exercício que obrigou você a recomprar essas opções no valor intrínseco da noite passada. Com o preço de fechamento OEX de 500, você deve pagar US $ 40 por cada opção. The customer service rep tells you he\'s sorry, but nothing can be done. Ele pergunta por que você não conseguiu exercer o seu Jun 530 quando as notícias foram divulgadas. Mas talvez você não soubesse que poderia fazer isso.
Sua propagação desapareceu. Tudo o que você deixou é 10 Jun OEX 530 coloca. Quando o mercado abre e o OEX é 515. Não há motivo para apostar segurando os puts, então você infelizmente vende o OEX Jun 530, coletando US $ 15 por cada um. Você pensou que sua perda máxima para o comércio era de US $ 750 por spread, mas você pagou US $ 25 para fechar o spread (pagar 40, vender em 15) e, assim, perdeu $ 2.250 por spread (US $ 2.500 para fechar o cargo menos o valor que você coletou para o spread em o início, que neste caso era de US $ 250 por spread), ou US $ 22.500 quando você representa a posição total de dez contratos. Ouch!
Protegendo-se do Exercício inicial.
É tarde demais para fazer qualquer coisa no cenário imaginário acima, mas agora que você entende o problema, existem duas boas alternativas:
1. Não venda opções OEX.
2. Troque um dos outros índices que são liquidados em dinheiro, estilo europeu.
Nesses casos, você não pode receber um aviso de exercícios antes do vencimento e este evento infeliz nunca acontecerá com você. (Para ler mais, veja o Vertical Bull e Bear Credit Spreads.)
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